周三,国际黄金价格走高,美股涨势暂歇。美债收益率小幅走高,给金价提供避险支撑。不过,国际原油走弱,导致黄金在受到不利因素打击后走低。不过,油价反弹引发对冲基金和基金纷纷削减黄金持仓,导致黄金反弹受阻。
美联储周三将公布4月会议纪要,纪要可能预示下次加息时间。对于加息,美联储人员越来越强硬,可能暗示今年还将加息两次,此前美联储人员一致预计今年加息三次,6月的会议纪要也可能表明美联储会缩减资产负债表。
美联储本周的会议纪要内容,与市场的预期大体一致,预计会在6月会议上宣布加息,并在随后不久召开的会议上宣布加息。
美联储上周公布的纪要显示,委员会并未就进一步收紧政策的理由,其将暂时维持利率不变。尽管委员们预计加息时间可能更长,但一些委员暗示,届时加息条件要较其他委员的预测有些差。此外,由于经济疲软,决策者支持加息,并有望扭转年内偏鸽的市场预期。
加拿大皇家银行资本市场(RBCCapitalMarkets)称,鲍威尔表示,5月非农就业报告将是6月会议纪要的一个重要内容。由于薪资数据强劲,将提振美联储加息的信心,他并称6月将加息一次。
美国堪萨斯城联邦储备银行(RBCCapitalMarkets)资深外汇交易商称,在俄乌战争引发的避险情绪以及更多财政刺激措施消退的支撑下,美元承压走高,金价应声上涨。
不过,随着美联储加息预期日渐升温,使得金价回落。全球股市普遍回落,道指创下了近20个月来的最大跌幅,纳指跌近4%,标普500指数跌2.4%,道指跌近2%。
日内将公布4月非农就业报告,经济学家预测5月将新增就业70万,失业率料维持在4.1%不变,消费者支出将增加。此前美国总统特朗普暗示美国5月就业报告会有较大利空,金价因此短线出现反弹。
FOMC会议纪要内容公布前,美联储加息预期升温,导致美元下跌,加息预期有所升温,金价因此小幅反弹。
美联储人员会议纪要显示,与会者普遍认为,在通胀率达到2%目标水平的情况下,5月加息已然是合适之举。纪要显示,多位美联储官员表示,美联储应该在今年下半年加息。
虽然美联储官员普遍认为,在实现经济强劲增长以及就业市场持续改善之前,不排除未来12个月将进一步加息,但鉴于长期通胀预期徘徊在低位,FOMC成员对加息的耐心过度,以及劳动力市场收紧面临的挑战明显存在,许多委员对加息时机持反对意见。
芝加哥RJOFutures资深市场策略师PhilStreible则认为,周五黄金ETF的持仓总量增加的不太明显,因此就没有看到什么真正的交易线索。他指出,投资者在加息前抛售黄金,这是一种拥挤交易,在加息预期消退后,市场将转而变得更加趋稳。
本周关注美联储主席鲍威尔讲话
鉴于当前的通胀数据和美联储对未来货币政策的展望,投资者仍倾向于将美联储政策目标锚定在“平均通胀目标”附近。此前,美联储官员曾表示,在物价稳定且美国经济实现“充分就业和物价稳定”之前,不太可能在通胀目标范围内加息。